Трейдер

All Stories

Куда сейчас инвестировать в условиях непонятного спокойствия форекса

Рынок Форекс не показывает никаких признаков жизни, и фонды Morgan Stanley ждут, пока кто-то находит места, где он все еще надеется на прибыль.

Беспрецедентное спокойствие мировых валют заставляет инвесторов переосмысливать рыночные стратегии с ежедневным оборотом в 6,6 триллионов долларов. Morgan Stanley Investment Management сократил инвестиции в валютах, ожидая тенденцию. Рассел Инвестментс Лтд  рынкок концентрируется на недооцененных валютах, отказываясь от основных валют в пользу валют развивающихся стран. State Street Global привнес этот подход в Скандинавию, так как компания ограничилась группой из 10 стран.

Волатильность немного увеличилась в этом месяце в преддверии 15 декабря, даты возможного повышения пошлин США на импорт из Китая, так как инвесторы не исключили наступления трудных времен. События следующих нескольких дней также могут вызвать колебания котировок: Федеральная резервная система и Европейский центральный банк проведут встречи по монетарной политике, а в Великобритании пройдут выборы, которые могут пролить свет на детали Brexit. Но пока волатильность ряда основных валютных пар остается близкой к историческим минимумам.

Действовать на обум

Эта ситуация выгодна для компаний, которые могут хеджировать валютные доходы дешевле, чем когда-либо, если это необходимо. Но для трейдеров, которые зарабатывают на колебаниях и тенденциях валютного рынка, это проблема. Morgan Stanley Investment Management решила подождать. Компания сократила долю валют в инвестиционном портфеле до 1% - 2% с обычных 5% -7%, сказал управляющий портфелем Джим Карон.

    «Мы не будем действовать случайным образом», - сказал он. «Трудно быть уверенным в чем-то и хотеть вкладывать значительные средства в то, что, на мой взгляд, будет медленно дрейфовать без четко выраженной тенденции».

Он ожидает, что катализатором для повышения валютной позиции до нормального уровня станет согласие США и Китая на заключение торгового соглашения на первом этапе. Китайские чиновники ожидают, что повышение тарифов в США, запланированное на 15 декабря, будет отложено, что даст больше времени для заключения временного соглашения, по словам людей, знакомых с этим вопросом.

По словам Карона, валютный риск MSIM рассчитывается в основном из валют Латинской Америки, Южной Америки и некоторых азиатских стран. Банк считает, что экономический рост в этих развивающихся странах привлечет приток капитала. Большинство валют в развивающихся странах ослабли по отношению к доллару в 2019 году.

    «В следующем году EM может оказаться весьма неплохим, и мы думаем, что развивающиеся страны будут привлекать инвестиции», - сказал Кэрон. «Это будет за счет доллара».

    «Трудно зарабатывать деньги в таких условиях», - сказал Аарон Херд, старший портфельный менеджер State Street Global. «Рынок не работает в полную силу, и это только создает путаницу и отсутствие убежденности».

Валютная турбулентность частично снижается, поскольку ожидания рынка в отношении политики центрального банка и стабильности основных экономик в целом сбываются.

форекс


Мировой индекс волатильности валюты, разработанный JPMorgan Chase & Co., близок к пятилетнему минимуму, в то время как подразумеваемая месячная волатильность опционов упала до рекордных минимумов в евро, канадских долларах и новозеландских долларах в конце прошлого месяца. ,

Поиск стоимости - общая тема для многих инвесторов, которые сталкиваются с валютным ландшафтом, который лишен долгосрочных движений. Рассел, управляющий активными валютами на сумму около 5 миллиардов долларов, то есть валютой как классом активов, в мае получил около 5% прибыли в своей стратегии оценки развивающихся рынков. По словам Вана Луу, главы отдела исследований с фиксированным доходом и анализа валют, существует потенциал для увеличения прибыли.
Скандинавия зовет

Для Amundi Asset Management и Andreas Koenig падение волатильности делает стратегию инвестирования в стоимость текущей доминирующей валютной стратегией. Он с оптимизмом смотрит на норвежскую и шведскую валюты в 2020 году, если глобальные экономические перспективы оправятся от негативных последствий торговой войны. Обе валюты упали более чем на 5% по отношению к доллару в 2019 году, что делает их худшими валютами G-10. Для норвежской кроны падение произошло даже несмотря на то, что Банк Норвегии повысил ставки.

    Если мы исключим серьезное замедление мировой экономики, «валюты, которые пострадали от этих негативных ожиданий в международной торговле и росте и стали недооцененными, должны снова привлечь интерес (инвесторов)», - сказал Кениг.

Он возглавляет отдел анализа мировой валюты Амунди, который контролирует инвестиции на сумму 1,7 триллиона долларов. Слышно от State Street Global также смотрит на Скандинавию. Он сказал, что корона - одна из его самых больших позиций быков.

Возможность страхование финансовых рисков путем занятия противоположной позиции по активу на рынке

Для Брэда Бехтеля из Jefferies длинный доллар был хорошим способом пережить период затишья на валютном рынке, учитывая привлекательность валюты при все еще положительной доходности в США. А поскольку американские краткосрочные ставки выше, чем на большинстве других развитых рынков, инвесторы, которые покупают доллар, могут выиграть, открывая короткие позиции по отношению к низкодоходным валютам, сказал он.

Однако он видит риск того, что волатильность может восстановиться на фоне торговых переговоров, развития саги о Brexit и обсуждения фискальных стимулов в Германии. Для него покупка трехмесячной волатильности в евро / иене - лучший способ ее позиционировать.

     «В течение трехмесячного периода времени мы ожидаем появления как минимум пары возможностей», - сказал он. «Евро / йена очень дешево, так что это хороший способ застраховать себя на оставшуюся часть квартала».

Куда сейчас инвестировать в условиях непонятного спокойствия форекса

Что купить на растущем американском фондовом рынке сегодня?

Рост американских гигантов

Фондовые индексы обновляют исторические максимумы сегодня, а компании с большой капитализацией продолжают увеличивать свои многомиллиардные доходы.

ФРС США заявляет, что не планирует дальнейшего повышения процентной ставки, пока экономика продолжает развиваться. Например, рост ВВП был пересмотрен в третьем квартале 2019 года с 1,9% до 2,1%, что оказалось неожиданным для аналитиков. Таким образом, мы можем сказать, что рост экономики США ускорился в этом году, хотя торговая война с Китаем все еще бушует.

Акции Amazon (NASDAQ: AMZN) и Alphabet (NASDAQ: GOOG) сейчас стоят более 1000 долларов США. Если бы эти гиганты осуществили разделение, инвестор с депозитом в 100 000 долларов США мог бы купить хотя бы минимальный пакет. В настоящее время этих денег не хватит на минимальный пакет из 100 акций.

Что касается акций Apple (NASDAQ: AAPL), коррекция уже произошла, они обновляют свои исторические максимумы, что не самое лучшее время для покупки

Грядущий китайский кризис и его последствия

Экономика США действительно растет, однако страх перед кризисом все еще сохраняется. Ходят слухи, что это начнется в китайских компаниях.

У китайского правительства все больше проблем с маскировкой проблем в экономике. Они могли бы нарисовать хорошую картину, но проблемы не пошли бы. Компания Tewoo Group может быть взята в качестве примера нестабильной ситуации в стране процветающего коммунизма. В декабре крупнейшая китайская государственная корпорация может допустить дефолт по долларовым обязательствам и остаться неспособной выполнить свои обязательства перед инвесторами.

План реструктуризации долгов, предложенный компанией, предполагает потерю до 64% ​​вложенного капитала ее инвесторами. В целом прибыль китайских промышленных компаний в этом году снизилась на 9,9% (в расчете на год), в результате рост ВВП упал до уровня 1992 года.

Знаминитый кризис 2008 году начался с банкротства всего один банк - Lehman Brothers.

Риски инвестиций на текущих уровнях

В целом, теперь одинаково рискованно инвестировать в надежные и дорогие компании, а также в менее дорогие, потому что любая из них может упасть в цене в любое время. Однако, если этого не произойдет, может быть очень трудно получить существенную прибыль от акций дорогих компаний.

Подумайте: акции Alphabet сейчас стоят 1300 долларов каждая. Чтобы получить 50% прибыли, вам нужно, чтобы они выросли до 2600 долларов США. За последние пару лет квартальный доход компании вырос на 25% с 32 до 40 миллиардов долларов США, но цена акций выросла на 18%. Даже такой простой расчет показывает, что компании необходимо увеличить доход до минимума 60 миллиардов долларов США, а цена акций - около 2000 долларов США.

Торговая война, влияющая на доходы мировых компаний, также не должна быть забыта. Для сравнения: акции Amazon достигали цены в 2000 долларов за акцию, а доход компании превышал 60 миллиардов долларов, а количество находящихся в обращении акций было на 200 миллионов меньше, чем акции Alphabet. В результате мы могли бы рассмотреть возможность инвестирования в более дешевые акции с высоким потенциалом роста. Более того, если вы выберете достаточно дешевую компанию, такая инвестиция может подойти практически и трейдеру, не требуя кредитного плеча, что значительно снижает риски по депозитам.

В какие компании инвестировать сейчас в 2020 году?

Буквально на прошлой неделе СМИ сообщили, что небольшая компания получила предложения о слиянии крупных компаний. Эта новость может показаться обычной, поскольку такие вещи часто происходят на рынке. Однако акционеры отклонили это предложение, хотя им предложили в 3 раза больше денег, чем компания стоит сейчас. Естественно, возникает вопрос: «Что такого ценного в компании?»

Sorrento Therapeutics

Сначала давайте познакомимся с компанией.

Sorrento Therapeutics (NASDAQ: SPNE) - государственная биофармацевтическая компания, разрабатывающая новые способы лечения рака, воспаления и аутоиммунного лечения. Согласно данным на сайте компании, в настоящее время она продает одобренное FDA лекарство Ztlido, которое является болеутоляющим. Одновременно многие из их лекарств проходят различные этапы испытательного срока в FDA (более подробно, вы можете прочитать о FDA здесь)

Sorrento Therapeutics FDA

форекс

Эти лекарства могут принести существенную прибыль компании.

Перспективные лекарства

В Сорренто сенсаций не делало. Можно только строить догадки на основании общедоступных данных.

Возможно, ставка делается на препараты CEA CAR-T и Seprehvir, предназначенные для лечения онкологических заболеваний.

Группа «Ark Animal Health» тоже вотвот начнут продажи, которые могут принести миллиарды долларов для компаний.

Предполагаемая стоимость компании Sorrento Therapeutics растет

Предложение покупки Sorrento Therapeutics поступает от более крупных фармацевтических компаний, которые имеют лучшее понимание того, что происходит на рынке лекарственных препаратов. Руководство Сорренто требует, чтобы компания была в завершающей стадии переговоров о лицензировании и сотрудничестве с другими фармацевтическими партнерами. Стоимость акций резко выросла с ценами 1,60 до 3,10 долл. За акцию. Предложение о выкупе поступило с ценой от 3 до 5 дол.

Технический анализ Sorrento Therapeutics

форекс

Повышение внимания к компаниям

И их реакция оказалась немного неожиданной. Обычно, когда цена очень низкая, цены на акции растут. Аналитики очень редко оценивают. В ситуации с компанией Сорренто все обстоит совсем иначе. Их акции оценивают в 20-24 дол. То есть потенциал роста на текущий момент превышает 700%.

На рынке опционов резко возрос спрос на опционы с возможной волатильностью. Это означает, что инвесторы в ближайшее время ждут очень сильных движ акций. Аналитик JPM в обзорах для своих клиентов указывал, что акции компании в настоящее время недооценены рынком, и назвали целевую цену в районе 21 USD. Сорренто присваивает второе место в рейтинге среди биотехнологических компаний, что означает «покупка». На первом месте находятся компании Anika Therapeutics Inc. (NASDAQ: ANIK), NuCana PLC (NASDAQ: NCNA) и Innoviva, Inc. (NASDAQ: INVA), но их акции стоят значительно дороже Сорренто.

Заключения, все что сказанно выше

Мы, к сожалению, не можем знать всего, что там происходит. Сорренто Терапевтика, можно утверждать, что в этой компании грядут позитивные изменения. Подумайте сами, перед запланированным IPO Мы работаем, основатель компании Адам Нейман продал акции на 700 млн долларов США, хотя мог бы их продать после IPO гораздо дороже.

IPO We Work так и не состоялось. В ситуации с Сорренто акционеры компании предложили в 3 раза больше денег за компанию, но они отказались от сделки. Стоимость акций может вырасти еще больше. У инвесторов есть шанс получить хороший доход от своих инвестиций.

Текущая стоимость акций позволяет, даже при депозите в 1000 долларов США, купить около 300 акций, при этом возможен рост цен до 6 долларов США.

Что купить на растущем американском фондовом рынке сегодня?

На что указывает снижение активных буровых установок в США?

Начиная с 2019 года, число активных буровых установок, добывающих нефть в США, сохраняет нисходящую динамику. Последние данные по числу активных буровых установок от Baker Hughes в США показали значение 684 единицы, значение, отвечающее уровню 13 апреля 2017 года. 

Это выступило весьма позитивными данными для рынка нефти особенно после данных EIA по запасам нефти в США, которые вторую неделю подряд показывают запас сырой нефти на 5,7 и 7,9 млн. баррелей. Поводом к оптимизму на рынке нефти остается не только снижение активных буровых установок в США, а и общее число буровых установок в США от Baker Hughes (U.S. Baker Hughes Total Rig Count). Где последнее значение имеет заметно более стремительные темпы снижения. Это связано с затуханием сланцевого бума в США и ограниченной ликвидностью на разведку и развитие новых месторождений. 

Отдельно стоит выделить динамику газовых установки в США, которая сохранилась на прежнем уровне, как и сдержанные запасы бензина и дистиллятов. Это подталкивает на идею сохранения уровня потребления, которое могло бы и увеличиться в условиях сезонности. 

Основные марки нефти отреагировали весьма сдержано на данные из США. Поскольку в большей мере динамика стоимости нефти зависима от торговой ситуации между США и Китаем. 

Технически обе марки нефти сохраняют октябрьский восходящий тренд, который в результате может ограничиваться общей перекупленностью и попытками коррекции от уровня коррекции Фибоначчи 50%, от максимума 16 сентября до минимума 3 октября. Для Brent данным уровнем выступает — 63$ за баррель, для WTI — 57$ за баррель. Это наталкивает на возможность коррекции, которая, в свою очередь, будет ограничиваться нижней границей восходящего тренда октября и ноября.  

На что указывает снижение активных буровых установок в США?

Риски замедления мировой экономики обостряются

Начиная с октября 2019 года, резко обострились пессимистические настроения относительно перспектив мировой экономики. Поводом к чему послужил ряд заявлений крупных мировых политиков и макроэкономические показатели.

Политические факторы

Политическими сигналами, указывающими на замедление мировой экономики стали действия крупных мировых Центральных банков (ЦБ). Во втором полугодии 2019 года они приступили к снижению ключевых процентных ставок.

  • Так, ФРС США дважды снизила ставки на 25 б. п. к отметке 2,00%.
  • ЕЦБ сохранил ключевые процентные ставки. Он также заявил о возобновлении программы количественного смягчения и применило систему многоуровневых ставок.
  • Резервный банк Австралии (РБА) трижды снизил ставки, начиная с июня текущего года на 25 б. п. к отметке 0,75%.

И это только часть действий мировых ЦБ, направленных на стимулирование национальной экономики. Но самое главное, что все крупные мировые банки не отрицают возможности дальнейшего стимулирования экономики в случае необходимости.

Можно сказать, что ЦБ действуют на опережение и стимулирующими мерами обезопасили себя от замедления мировой экономики, фактически подготовившись к худшему, но увы это не так. Поскольку активные стимулирующие меры начались только сейчас, во второй половине 2019, а признаки рецессии и торговая война прослеживаются не первый год.

Прогнозы МВФ

Международный валютный фонд (МВФ) уже четыре раза с октября прошлого года понизил ожидания по росту мирового ВВП. МВФ называл ряд причин, среди которых на первом месте торговая война США и Китая. Также были отмечены:

  • неопределённость вокруг Brexit,
  • торговые пошлины США относительно основных торговых партнёров
  • и геополитическое напряжение на Ближнем Востоке.

Первый заместитель управляющего директора МВФ Дэвид Липтон в своём выступлении 1 октября отметил рост признаков замедления мировой экономики более значительными темпами, чем это прослеживалось ранее, указав на вескую вероятность очередного снижения прогнозов МВФ по мировой экономике. Прогноз роста мирового ВВП на 2019 год составляет 3,2%, 2020 год — 3,5%.

Макроэкономические показатели

Показатели темпов роста ВВП крупных стран, все как один, показывают замедление.

Темпы роста ВВП США

форекс

Темпы роста ВВП еврозоны

форекс

Темпы роста ВВП Великобритании

форекс

Процесс рецессии только начал набирать обороты. Он приблизился к нулевым отметкам темпов роста ВВП. Ключевые драйверы, ставшие причиной замедления роста мировой экономики, остаются актуальными. Рынок ожидает значительная рецессия, если не новый кризис.

Риски замедления мировой экономики обостряются

Акции Газпрома недооценены сейчас

Выступая на различных конференциях, президент Владимир Путин редко упоминает российский фондовый рынок. Однако на инвестиционном форуме «Россия зовет!» Он сделал исключение, обратив внимание на существенный рост фондового рынка, капитализация которого в 2019 году достигла 48 трлн рублей (762 млрд долларов США).

Он особо упомянул Газпром (LSE: OGZD). По словам Путина, потенциальный рост капитализации «Газпрома» сложно оценить, поскольку компания владеет крупнейшими в мире запасами, и если мы сравним ее со всеми предприятиями в мире, у нее все равно будут самые впечатляющие перспективы.

Акции «Газпрома» продемонстрировали позитивную реакцию на слова президента и выросли более чем на 1,5% в ходе торговой сессии. Конечно, это не та реакция, к которой мы привыкли на фондовом рынке США после выступлений таких высокопоставленных людей. Однако акции «Газпрома» подорожали более чем на 90% в 2019 году, и большинство из тех, кто хотел их купить, уже сделали это, поэтому реакция была настолько слабой.

Перспективы роста

Газпром увеличивает добычу газа

Спрос на газ в Европе продолжает расти, что мотивирует Газпром увеличивать добычу. В этом году добыто 431,9 м3 газа, что на 0,5% больше, чем за аналогичный период прошлого года. С начала года экспорт увеличился в таких странах, как Словакия (на 43,2%), Венгрия (на 40%), Австрия (на 33,3%), Чехия (на 29,1%), Нидерланды (на 26%). ) и Франция (на 6%).

Новые месторождения газа

В мае 2019 года компания объявила об открытии двух новых месторождений нефти на шельфе Ямала. Общий объем месторождения составляет 500 млрд. М3. Одно из месторождений, названное в честь бывшего министра нефтяной промышленности СССР В.А.Динкова, можно назвать уникальным. Это составляет 290 млрд. М3 сырья. Второе, называемое Нярмейское, представляет собой крупное месторождение с 120 млрд. М3 сырья.

Турецкий поток

В этом же году был завершен трубопровод Турецкий поток. В октябре начался экспорт газа. Общая протяженность трубопровода составляет 1100 км, а пропускная способность - 31,5 млрд. М3 газа в год. Через Турецкий поток Газпром поставляет Турцию и страны Южной и Юго-Восточной Европы.

Испытания Северного потока-2

15 ноября немецкий оператор Gascade Gastransport объявил, что испытания газопровода Eugal были успешно завершены и что он готов к эксплуатации. Начиная с 1 января 2020 года, Германия готова запустить свою первую ветку трубопровода Eugal, которая является наземным продолжением Северного потока-2, его общая длина составляет 480 км. Это позволит Европе получать российский газ напрямую через Балтийское море через Северный поток-2, мощность которого составляет 55 млрд. М3 газа в год.

Риски инвестирования в Газпром

Газовая директива ЕС

Хотя Газпром является монополией в России, риски инвестирования в него все же сохраняются. В частности, директива ЕС о возобновлении газа может препятствовать запуску «Северного потока-2»; в соответствии с этим, морские части трубопроводов, идущих в ЕС, подпадают под действие норм третьего энергетического пакета. Это означает, что компания, производящая газ, не может владеть трубопроводом, доставляющим газ конечному покупателю. Однако страной въезда в нашем случае является Германия, которая решила внести поправки в этот пакет сроком на 20 лет, поскольку трубопровод был завершен до принятия новых правил. Итак, окончательное решение Бундестага должно состояться 29 ноября, после чего проект будет передан на подпись президенту, а после его публикации в СМИ он вступит в силу.

Иск украинского "Нафтогаза" к "Газпрому"

Хотя Путин не является председателем совета директоров "Газпрома", он заявил, что компания готова поставлять газ для Украины по цене на 20-25% ниже той, которую сейчас взимают европейские компании. Однако условие состоит в том, чтобы отозвать иск «Нафтогаза Украины» к «Газпрому». Последний готов работать с первым по вопросу транзита газа в Европу. Ранее «Нафтогаз» устраивал «Газпром» для неполной поставки газа для транзита; сумма иска достигла 7 млрд грн. Это заставило Газпром отменить размещение евробондов в швейцарских франках, так как компания боится потерять привлеченные деньги. Украинский Нафтогаз, в свою очередь, потеряв доход от транзита, обнаружил его в судебных процессах против «Газпрома» и направил еще один в Стокгольмский арбитраж на сумму 11,8 млрд. Долларов США. В этом случае Нафтогаз требует разницу между суммой, которую он получил за транзит, и суммой, которую он должен был получить с пересмотренными пошлинами. В нашем случае действия украинской компании являются основным инвестиционным риском.

Технический анализ акций Газпрома

На D1 акции торгуются выше 200-дневной скользящей средней, что означает восходящий тренд. Начало сезона центрального отопления также поддерживает котировки, поэтому переход к историческим максимумам с текущих позиций не исключается.

Но риски сейчас, связанные с акциями Нафтогаза, могут снизить цену до 7.130. Отскок от этого уровня можно считать окончанием коррекции и возобновлением восходящего движения.

Заключительные

Компания «Газпром» - российская монополия, работающая вместе с правительством. Естественно, у этого есть яркие перспективы в этих обстоятельствах. Учитывая количество газа в России и тот факт, что он будет добываться и продаваться Газпромом, мы можем быть уверены, что он будет обречен на рост. Однако более 50% акций компании принадлежат государству, и западные санкции также влияют на это. Претензии украинского Нафтогаза принимаются как претензии к России.

Таким образом, инвестиции в «Газпром» всегда будут страдать от негативных событий, сборов, санкций и т. Д. Тот факт, что Владимир Путин обратил внимание на претензии Нафтогаза, поддерживает идею о том, что они могут нанести ущерб компании, чтобы Газпром мог потерять часть своих активов за рубежом или будет должны платить миллиарды компенсаций.

Арест активов «Газпрома» в Люксембурге показывает, насколько серьезной может быть проблема. В общем, если вы планируете инвестировать в «Газпром», начало сезона центрального отопления - хорошее время. Снижение цены акций из-за судебных исков Нафтогаза даст только возможность купить больше акций по более низкой цене.

Акции Газпрома недооценены сейчас

Новости для трейдера по теме торгового соглашения США и Китая

На 10 ноября ситуация с первым этапом торгового соглашения остаётся крайне неопределенной и трейдеры сейчас пока не знают что делать. Это связано с противоречивыми заявлениями, которые только раскачивают волатильность на рынке, но не дают чёткой картины происходящего. 

На прошедшей неделе появился ряд оптимистических данных, которые способствовали росту оптимизма относительно заключения промежуточной торговой сделки. В четверг (7 ноября) министр торговли КНДР заявил о готовности правительств США и Китая поэтапно ослабить торговые пошлины. С дальнейшей целью приблизить заключение торговой сделки между данными странами. 

В пятницу (8 ноября), ссылаясь на твиттер советника президента США П. Наварро, появилась информация о готовности отсрочить намерения ввода дополнительных торговых пошлин на китайскую продукцию, запланированных на 15 декабря. Это также оказало поддержку доллару США и усилило оптимизм на рынке относительно торгового соглашения. 

Но ближе к закрытию торгов пятницы президент США Д. Трамп заявил, что не согласен на ослабление торговых пошлин относительно китайской продукции. Несмотря на тот факт, что Китай хотел бы этого. 

На фоне этого усилилась неопределённость на рынке с первой фазой торгового соглашения. В условиях данной неопределённость начала прорисовываться позиция США и Китая в условиях торговой сделки. Так, США предпочитает сохранить торговые пошлины относительно Китая. При этом фактическими поступлениями в торговых переговорах США делает отсрочку новых торговых санкций. 

Китай при этом говорит о более глубоких действиях, а именно об ослаблении уже существующих торговых пошлин между США и Китаем. осуществление которых стало фактическим шагом на встречу торгового соглашения между США и Китаем.   

Но пока рынок остаётся в фактической неопределённости по деталям и условиям торгового соглашения. Общие настроения рынка и оптимизм по ослаблению торговой войны остаются основными движущими факторами укрепления доллара США и фондовых площадок. При этом фактическим поводом к росту оптимизма на рынке является снижение напряжения в торговой войне и отсутствие новых торговых санкций, а не ожидание ослабления уже существующих торговых пошлин между США и Китаем. 

Новости для трейдера по теме торгового соглашения США и Китая

Фондовые индексы готовы обновить исторический максимум

Фондовые индексы готовы обновить исторический максимум и причины тому следующие…

Торговые отношения США и Китая перешли от взаимного введения новых пошлин ко взаимным уступкам в виде отсрочек и переговоров, которые снижают напряжение между странами. Так, начиная с сентября месяца, на рынке сохраняется устойчивый рост оптимизма, обусловленный снижением торгового напряжения между США и Китаем и в мире в целом. 

Благодаря снижению рисков поддержку получили рисковые активы, которые на пессимизме и опасениях обострения торговой войны оставались под давлением. В первую очередь получили поддержку фондовые рынки, что вызвало рост стоимости акций, сырья и сырьевых валют. 

Что ожидает фондовые индексы

Основным катализатором выступают именно фондовые индексы, которые отражают динамику рынка акций. Так, после движения во флэте на протяжении августа, ограничиваясь рисками и ожиданием новых взаимных пошлин, мировые фондовые индексы отступили от исторических максимумов. Они сформировали некую зону неопределенности, которая разгрузила перепроданность после снижения мировых фондовых индексов в конце июля — начале августа. Это послужило возможностью формирования разворота, дав время для накопления роста. 

В итоге многие фондовые индексы Америки вернулись к историческим максимумам. К примеру, основные индексы США ограничиваются максимумами июля и продолжают рост. 

DOW 30

Индекс Dow Jones 30 ограничивается уровнем 27400.0. Пробитие данного уровня с высокой вероятностью откроет дорогу к уровням: 28100.0 и 28800.0. Значимой поддержкой продолжают выступать отметки: 26000.0 и 25200.0.

S&P 500

Индекс S&P 500 ограничивается максимумом на уровне 3030.0. Его пробитие с высокой вероятностью откроет дорогу к уровням: 3130.0 и 3220.0. Значимой поддержкой выступают отметки: 2860.0 и 2750.0.

Nasdaq

Индекс Nasdaq ограничивается максимумом 8020.00, пробитие которого откроет дорогу к уровням: 8170.00 и 8430.00. Поддержкой выступают отметки: 7510.00 и 7220.00.

Основным фактором роста фондовых индексов и фактором риска остаются торговые отношения США и Китая. Улучшение отношений окажет поддержку фондовым индексам и снизит вероятность рецессии мировой экономики. 

Замедление темпов улучшения торговых отношений США и Китая вызовет формирование боковой динамики. В условиях рисков рецессии это может оказать давление на фондовые индексы США. Даже при относительном отсутствии напряжения в торговых отношениях. 

Фондовые индексы готовы обновить исторический максимум

Tesla акции могут обновить исторические максимумы сейчас

Те, кто хотел играть коротко, снова потеряли. Казалось, что потери трейдеров (по некоторым данным, накапливающих до 5 миллиардов долларов США), которые хотели заработать целое состояние на снижении акций Tesla (NASDAQ: TSLA), должны были преподать урок остальным.

Увы, текущая ситуация показывает, что медведи все еще отказываются верить, что акции Tesla могут продолжать расти. Они все еще делают ставку на свое падение, независимо от того, как часто Элон Маск предупреждал их об этом. В подтверждение своих слов он купил акции Tesla за 25 миллиардов долларов США по цене 243 долларов США за акцию в мае 2019 года. Текущая цена составляет 350 долларов США, поэтому сумма его инвестиций увеличилась на 11 миллионов долларов США.

Маск оказался не только талантливым инженером, но и хорошим трейдером.

Инсайдерская торговля

форекс

Квартальный отчет

Tesla Отчет Tesla за третий квартал оказался для трейдеров неожиданной информацией. Доход компании составил 6,3 млрд долларов США против ожидаемых 6,43 млрд долларов США и 6,35 млрд долларов США в предыдущем квартале. Что ж, тут ничего особенного не произошло, компании не удалось превзойти ни прогнозы аналитиков, ни доходы предыдущего квартала. Тем не менее, доходность акций была выше ожиданий. Прогноз составлял -0,46 доллара США, но оказался 1,86 доллара США. Чистая прибыль компании также была приятной неожиданностью. Даже сам Маск признался на конференции, что ожидал, что третий квартал закончится небольшим убытком, но на самом деле компания получила прибыль в размере 143 миллионов долларов США против потерь в 408 миллионов долларов в предыдущем квартале. Как правило, финансовые результаты сравниваются с результатами предыдущего года; однако в этом случае такое сравнение будет неверным, поскольку в прошлом году компания не строила завод в Шанхае; Более того, Tesla продолжает наращивать объемы производства.

Например, в третьем квартале 2018 года компании удалось произвести 80 142 электромобиля, а к концу третьего квартала 2019 года производство достигло 97 000 электромобилей; Однако все средства были потрачены на новый завод в Китае.

Чтобы понять масштаб расходов на строительство, достаточно взглянуть на картину Gigafactory Shanghai.

форекс

Завод Gigafactory Shanghai

Буквально огромный, и все, что мы можем видеть на картине, было построено за 10 месяцев, что было неожиданно для инвесторов. В итоге сейчас нам нужно отслеживать динамику компании квартал за кварталом. Спрос на автомобили Tesla остается высоким. Когда компании удается ее удовлетворить, и появляется некоторый излишек, становится законным сравнивать кварталы год за годом, потому что сезонный фактор начнет влиять на доход.

Запуск массового производства

На прошлой неделе Tesla получила разрешение китайских властей на запуск массового производства автомобилей на заводе в Шанхае. Первая поставка должна состояться в начале 2020 года. Таким образом, на этом заводе компания планирует удвоить производство самой популярной модели 3. Одновременно, по словам представителей Tesla, затраты на рабочую силу будут в 10 раз меньше по сравнению с для тех, кто провел на американских рабочих в Калифорнии. Именно так бизнес решает проблемы торговой войны, начатой ​​Трампом. Они строят заводы за пределами США, чтобы избежать платы и сделать свой продукт конкурентоспособным на других рынках. В то же время они создают новые рабочие места в этих странах, и их экономика развивается.

Завод Tesla в Германии

Неудивительно, что Tesla начинает строительство завода в Германии. СМИ уделяют большое внимание конфликту между США и Китаем; однако та же мысль в меньшем масштабе происходит между США и Европой. В Европе у них есть свои производители электромобилей, но Tesla остается самым популярным. Производство Tesla в Германии усилит конкуренцию и, таким образом, будет стимулировать развитие сферы. Для потребителя это будет означать, что качественные автомобили станут доступны по более низким ценам. До недавнего времени было неизвестно, где именно появится новый план Теслы. Компания выбирала между Великобританией и Германией, но проблема Brexit была одним из аргументов против последнего. Для бизнеса важна политическая стабильность и понимание того, что будет происходить завтра.

Риски снижения чистой прибыли

Итак, после завершения строительства в Китае, Tesla начнет строительство в Германии. Это означает, что чистая прибыль может снова стать отрицательной, поскольку строительство в Германии будет намного дороже, чем в Китае из-за дорогой рабочей силы. Таким образом, у тех, кто продолжает пытаться заработать на снижении акций Tesla, будет шанс продать, что они обязательно объявят, как только увидят очередной убыточный квартал. Во всяком случае, следует понимать, что Тесла все еще развивается. Если мы посмотрим на таких гигантов, как Ford (NYSE: F) или General Motors (NYSE: GM), мы увидим, что они не строят, а закрывают свои заводы, поэтому инвесторы определенно выберут Tesla. Человечество еще не освоило телепортацию, поэтому автомобиль будет оставаться основным средством передвижения довольно долго, и наиболее перспективной отраслью здесь является производство электромобилей, а лидером здесь является Tesla.

Перспективы Tesla

Tesla не только увеличивает производство, но и увеличивает количество доступных моделей, поэтому инвесторы с оптимизмом смотрят в будущее. Стоит отметить, что разработка кроссовера Model Y идет с опережением графика; Массовое производство запланировано на осень 2020 года. Также в следующем году планируется выпуск ограниченной серии Tesla SEMI. Ожидается, что запланированный завод в Германии поставит свою первую линейку электромобилей в 2021 году; в то время как завод в Китае будет стимулировать производство и продажу электромобилей. В конце концов, Элон Маск был прав, говоря инвесторам покупать акции, когда они стоят менее 250 долларов США; теперь мы можем только наблюдать, как они растут в цене, и ждать отката, чтобы купить их дешевле.

Технический анализ акций Tesla

В июне у нас был пост о Tesla, в котором мы рассматривали возможность того, что цена преодолеет исторические максимумы. Сценарий изменился незначительно. Результаты третьего квартала 2019 года, которые всех удивили, ускорили процесс.

Технический анализ акций Tesla

форекс

В настоящее время цена торгуется выше 200-дневной скользящей средней, что указывает на возобновление восходящего тренда цены акций. Начало строительства завода в Германии повлияет на чистую прибыль, что может негативно повлиять на цену акций. Таким образом, можно предположить, что он достигнет уровня сопротивления 390 долларов, после чего может скорректироваться до 300 долларов. Именно эта цена может стать очень хорошей отправной точкой для долгосрочных инвестиций.

Технический анализ акций Tesla

форекс

Однако этот процесс должен продолжаться до публикации отчета за четвертый квартал 2019 года, запланированного на февраль 2020 года, но новогоднее ралли и оптимизм инвесторов могут скорректировать прогноз. В результате мы можем увидеть прорыв цены 390 долларов, после чего откат к 300 долларам станет очень маловероятным.

Tesla акции могут обновить исторические максимумы сейчас

Результаты торговых переговоров США и Китая

Торговые переговоры США и Китая, проходившие с 8 по 11 октября, оказали существенное влияние на рынок. Так, по разным оценкам, данные переговоры могут стать новым этапом американо-китайских торговых отношений или послужить поводом к новому витку торговой войны. Но, несмотря на разные оценки происходящего, данные переговоры существенно ослабили доллар США по всему спектру рынка.

Сам процесс переговоров растянулся почти на целую неделю, что было вызвано переговорами на уровне министров и депутатов, которые обговаривали детали и подготавливали «почву» для переговоров на высочайшем уровне президента США Д. Трампа и председателя Китайской Народной Республики Си Цзиньпина.

Спекуляции перед данной встречей оказывали существенное влияние на рынок и доллар США. Так появляющиеся новости об ужесточении выдачи виз Китаем для американских граждан заметно снизило оптимизм относительно предстоящих переговоров.

Поводом к возобновлению оптимизма по торговым переговорам стали заявления президента США Д. Трампа, что торговые переговоры между США и Китаем прошли «очень хорошо».

На фоне чего индекс доллара США оказался под давлением против корзины основных конкурентов. А валютная пара USD/CNY (доллар США/китайский юань), выступающий барометром напряжения в торговой войне, пошёл на снижение.

Фактически он сформировал отбитие от уровня 7.150 и указал на возможность формирования «двойной вершины», что может открыть дорогу к уровням поддержки: 7.000 и 6.500.

Несмотря на громкие заявления относительно плодотворных торговых переговоров, фактические результаты и условия торговых соглашений не были обнародованы. Ни спорные вопросы по интеллектуальной собственности и субсидированию, ни общие положения о товарообороте и торговых пошлин.

При этом со слов президента США стало понятно, что данный ход торговых переговоров является первым. А за ним последует и второй, и даже третий в случае необходимости. Но сам факт столь плодотворных торговых переговоров указывает на смещение вектора обострения торгового напряжения на динамику их урегулирования. В результате это может послужить началом длительного периода окончания торговой войны.

Так, называемый первый этап торговых переговоров США и Китая должен будет закончиться подписанием сделки на АТЭС в Чили в 2019 16-17 ноября. После чего можно будет ожидать дальнейшее улучшение торговых отношений между США и Китаем. До этого времени всплески волатильности вокруг торговых отношений возможны на утечках подробностей торговой сделки. Окончательные условия торговой сделки станут известными после подписания 16-17 ноября.

Результаты торговых переговоров США и Китая

Насколько замедление медвежьего тренда по евро реально?

После сентябрьского заседания ЕЦБ, по результатам которого была снижена ставка по депозитам в еврозоне, евро против доллара США повторно протестировало минимум сентября на уровне 1.0930. Повторный тест значимой поддержки оказался не сигналом к снижению, а поводом к формированию разворота. В силу политических факторов и, в первую очередь, снижения доллара США. Это было связано с ожиданием снижения ставок в США и ослаблением американской валюты. 

В результате пара EUR/USD замедлила двухмесячный нисходящий тренд. Многие участники рынка начали говорить о развороте медвежьего тренда по евро относительно доллара США. Да и в целом о развороте общей нисходящей динамики, которая прослеживаться по евро с апреля 2018 года.  

Попробуем разобраться на сколько может быть значительный рост евро против доллара США

Является ли данное движение новым восходящим трендом. 

Рассматривая динамику EUR/USD в сентябре, наблюдаем сохранение двухмесячного нисходящего тренда. Формирование разворота от уровня 1.0930 началось после обвала доллара США на ожидании снижения ставок ФРС США. Заранее стоит отметить, что на момент написания данной статьи заседание ФРС ещё не состоялось. Снижение американца происходит исключительно на высокой вероятности снижения ставок в США.

Несмотря на значительное снижение доллара против евро, пара EUR/USD только достигла верхней границы двухмесячного нисходящего канала, ограничиваясь уровнем 1.1110-00. Пробитие данного уровня и разворот данного тренда ожидается на снижении ставок в США. После чего возможен тест уровней сопротивления: 1.1160 и 1.1220. Значимая поддержка проходит по синей точечной пунктирной линии и зоне 1.1050-30. Пробитие данной зоны укажет на сохранение нисходящего тренда и на повторный тест уровней поддержки: 1.1000 и 1.0930. 

Также стоит отметить, что годовой нисходящий тренд по евро доллару остается в силе. Данный рост отвечает технической восходящей коррекции в рамках нисходящего тренда. Значимым сопротивлением в этом случае выступают отметки: 1.1150, 1.1170 и 1.1200. Говорить о замедлении можно будет при пробитии уровня 1.1250. 

Насколько замедление медвежьего тренда по евро реально?

Трейдинг, трейдер… Что такое торговля!?

Давайте рассмотрим этимологию слова «трейдинг». «Трейдинг» происходит от английского «торговать». Таким образом, мы можем прийти к пониманию, что Трейдинг- это какая-то деятельность, связанная с покупкой или продажей чего-либо. Конечно, многие из вас слышали такие выражения, как «торговля зерном» или «торговля нефтью», но наиболее популярным является «онлайн-торговля», что означает торговлю различными типами активов в Интернете. В прошлом человеку, который хотел зарабатывать деньги на торговых акциях, валютах или любых других производных финансовых инструментах (например, фьючерсах), приходилось открывать счета у брокера. Они могли отправлять заказы на продажу или покупку только по телефону, поэтому часто теряли драгоценные секунды и минуты и, как следствие, теряли деньги. С развитием интернет-технологий человечество получило возможность покупать акции компаний и валют стран, расположенных на полпути по всему миру, не выходя из дома. Благодаря современным брокерским услугам и новейшим компьютерным технологиям можно торговать акциями Apple с чердака в Париже, кукурузными фьючерсами в уютном нью-йоркском офисе или продавать / покупать евро за доллары США, путешествуя на машине или на поезде куда угодно. в мире. Единственное, что имеет значение, это стабильное подключение к интернету. Для большого количества людей во всем мире торговля стала не просто бизнесом или способом заработать деньги, но и образом жизни.

Тех, кто занимается этим видом деятельности, называют трейдерами. Трейдер - это занятие не только настоящего, но и будущего. Причины этого вполне очевидны. Прежде всего, эта работа предлагает множество способов и возможностей для заработка денег. Во-вторых, количество доступных торговых инструментов постоянно увеличивается (только запомните появление криптовалют и шумиху вокруг них). В-третьих, значительное увеличение количества и качества услуг инфраструктуры. В-четвертых, постоянно растущее число новых игроков рынка, не только профессионалов (таких как инвестиционные и хедж-фонды), но и частных инвесторов, а также розничных трейдеров, что может свидетельствовать о стабильных перспективах дальнейшего развития онлайн-трейдинга. Другим важным фактором, ускоряющим индустрию онлайн-трейдинга, является постоянное совершенствование программного обеспечения для алгоритмической торговли (торговые роботы и автоматизированные торговые системы).

Обобщая эту информацию об онлайн-трейдинге, можно с уверенностью сказать, что это занятие в настоящее время является одним из самых популярных видов деятельности в Интернете. Если вы мечтаете стать фрилансером и предпочитаете принимать собственные решения, а не принимать заказы от других, нести расходы на офисные помещения, персонал, поставщиков и аренду, то онлайн-трейдинг, безусловно, является для вас выходом. Помимо этого, онлайн-трейдинг - это интеллектуальный бизнес, в котором все лучшие и сильные черты вашего персонажа могут быть применены наиболее подходящим образом.

Если вы спросите, может ли кто-то торговать или эта деятельность предназначена для избранных, тогда нет абсолютного ответа на этот вопрос. Конечно, это может сделать любой, кто хочет попробовать свои силы в торговле, как, например, в спорте. Но не все спортсмены берут золото на Олимпиаде. Одно можно сказать наверняка: трейдингом могут овладеть только крутые люди с сильными личностями и железными нервами. Те, кто не сдастся и не отступит от трудностей. Если вы считаете, что вы тот, кто описан выше, торговля будет отличным выбором для вас.

Сайт Foreck.info Moscow не является площадкой для торговли на финансовых, валютных, крипто рынках, в том числе ФОРЕКС! Сайт не предоставляет какие либо услуги, в том числе связанные с трейдингом.

Мы информируем посетителей о текущем состоянии выше указанных направлениях. Финансовая информация, размещенная на портале, носит ознакомительный характер. Администрация не несет ответственности за потерю финансовых средств посетителями. Время на сайте (MSK)