Прогноз курса EUR/USD: чиновники ЕЦБ не исключают повышения процентной ставки на апрельском заседании

На заседании в четверг чиновники регулятора отказались от корректировки монетарной политики, сохранив ставку по депозитам на уровне 2%, ставку основных операций рефинансирования — на отметке 2,15%, а по маржинальным кредитам — на 2,4%, однако вероятность перехода к «ястребиной» риторике в ближайшее время значительно увеличилась. Так, аналитики Barclays Plc. рассчитывают, что в этом году стоимость заимствований может подняться на 75 базисных пунктов, а их изменение начнётся уже в апреле, продолжившись в июне и июле. В области газоснабжения ситуация в ЕС достаточно стабильна, но с поставками нефти и нефтепродуктов наблюдаются некоторые сложности, вызывающие значительное подорожание этой категории топлива, и, учитывая это, эксперты ожидают, что в следующем месяце ключевая ставка составит 2,40%, маржевого кредитования — 2,65%, а по депозитным средствам — 2,25%, однако в целом единая валюта сохраняет стабильность относительно конкурентов. Тем временем, ЕЦБ пересмотрел оценки дальнейшего экономического восстановления, и теперь предполагается, что в этом году валовой внутренний продукт (ВВП) поднимется лишь на 0,9% относительно 1,2% ранее. Специалисты подчёркивают, что конфликт на Ближнем Востоке окажет существенное влияние на инфляцию в ближайшей перспективе за счёт роста цен на углеводороды, а среднесрочные последствия будут зависеть от его интенсивности и длительности. Президент регулятора Кристин Лагард заявила, что монетарные власти остаются привержены возвращению показателя к цели в 2,0%, но подчеркнула значительное нарастание геополитической неопределённости.

Американский доллар, определяющий движение котировок, находится на отметке 99.40 в USDX и пока не может продолжить локальную позитивную тенденцию, в рамках которой он протестировал уровень 100.00, на фоне иранских атак по перерабатывающей инфраструктуре в регионе. Поскольку временный приток инвестиций в «чёрное золото» происходил как раз путём выведения их из валюты США, её ослабление вполне естественно. Кроме того, накануне представитель Центрального штаба армии исламской республики заявил, что в случае реализации намерений Белого дома в отношении энергетической системы страны Тегеран немедленно примет следующие меры: Ормузский пролив будет полностью заблокирован до восстановления разрушенных электростанций, а также будут уничтожены аналогичные израильские объекты. Мировые лидеры выражают серьёзную обеспокоенность в связи с нарастающей эскалацией напряжённости, в том числе, в связи с перекрытие ключевого маршрута для глобальных поставок нефти и сжиженного природного газа, через который проходило до 20,0% мирового трафика. Представители 22 государств выступили с резким осуждением действий Ирана, включая атаки на гражданские суда и строения, призвав его к немедленному прекращению боевых действий и минирования акватории. На первоначальном этапе о готовности к активным мерам заявили лидеры Великобритании, Франции, Германии, Италии, Нидерландов и Японии, к которым впоследствии присоединилась Канада. В дальнейшем круг стран, поддерживающих жёсткий подход в отношении исламской республики, существенно расширился.

Заседание ФРС США, на котором было принято решение об удержании процентной ставки на уровне 3,50–3,75%, не оказало значительного влияния на рынки, однако ключевое значение имели обновлённые макроэкономические прогнозы и риторика председателя Джерома Пауэлла. «Точечный график» показал, что 12 из 19 чиновников по-прежнему ожидают как минимум одного смягчения монетарной политики до конца года, но общий настрой сместился в сторону более длительного сохранения текущих кредитных условий на фоне растущего инфляционного давления от энергетического кризиса.

Уровни поддержки и сопротивления

На дневном графике торговый инструмент пытается удержаться ниже линии сопротивления нисходящего канала с границами 1.1580–1.1300.

Технические индикаторы сохраняют сигнал на продажу, полученный в начале месяца: быстрые ЕМА индикатора «аллигатор» находятся ниже сигнальной линии, расширяя диапазон колебаний, а гистограмма АО формирует коррекционные бары, опускаясь в отрицательной зоне.

Уровни сопротивления: 1.1670, 1.1920.

Уровни поддержки: 1.1460, 1.1170.

Торговые сценарии и прогноз курса EUR/USD

Короткие позиции можно открывать после снижения и закрепления цены ниже уровня 1.1460 с целью в районе 1.1170. Стоп-лосс — 1.1530. Срок реализации: 7 дней и более.

Длинные позиции можно открывать после роста и закрепления цены выше уровня 1.1670 с целью в районе 1.1920. Стоп-лосс — 1.1580.