USD/JPY: итоги заседаний ФРС США и Банка Японии — по-прежнему в фокусе внимания участников торгов

Напомним, японский регулятор повысил процентную ставку до 1,00%, максимального значения с 1995 года: чиновники подчеркнули, что цикл ужесточения денежно-кредитных условий продолжится, а дальнейшие изменения будут осуществляться в зависимости от макроэкономической ситуации и темпов инфляции. Согласно пятничным данным, базовый индикатор, исключающий стоимость продуктов питания и энергоносителей, вырос на 1,8% по итогам мая, замедлившись по сравнению с 1,9% в предыдущем месяце и оставшись ниже 2,0% цели уже четвёртый месяц подряд. Общий показатель скорректировался на 1,5% против 1,4%, при этом, стоит отметить, что инфляция показывает сдержанные темпы в этом году, главным образом благодаря государственным субсидиям на топливо и коммунальные услуги, призванным компенсировать подорожание энергоносителей из-за конфликта на Ближнем Востоке. Одновременно в сопроводительном заявлении Банка Японии было указано, что с апреля следующего года он завершит сокращение объёмов покупки государственных облигаций, стабилизировав их на уровне около 2,0 трлн иен в месяц и фактически вернувшись к параметрам, существовавшим до запуска масштабной программы стимулирования экономики ещё в 2013 году.

Помимо прочего, на прошлой наделе стало известно, что японское правительство разрабатывает планы по инвестированию порядка 370,0 трлн иен в технологии искусственного интеллекта (ИИ) и другие ключевые стратегические направления уже к 2040 финансовому году, что в целом может превысить 2,0 трлн долларов: проект будет поддержан не только государственным, но и частным финансированием. Совет правительства по стратегии экономического роста определил 17 сфер, имеющих центральное значение для будущей экономической безопасности Японии, отнеся к ним ИИ, судостроение и критически важные полезные ископаемые, а также квантовые вычисления следующего поколения.

Тем временем, американский заручился поддержкой после завершения двухдневного заседания ФРС США по монетарной политике — первого под председательством Кевина Уорша, на котором, как и ожидалось, чиновники единогласно поддержали сохранение процентной ставки в диапазоне 3,50-3,75%, но при этом основной фокус внимания инвесторов был сосредоточен на риторике членов правления. В частности, из сопроводительного заявления была полностью удалена формулировка о «мягкой направленности», которая ранее подразумевала, что следующим шагом станет снижение стоимости заимствований, а медианная проекция инфляции на конец года была резко повышена до 3,6% с 2,7% в марте. Федеральный комитет по операциям на открытом рынке (FOMC) также отметил, что сохранение действующих параметров денежно-кредитной политики соответствует цели реализации двойного мандата финансового ведомства. В заявлении подчёркивается, что национальная экономика продолжает демонстрировать устойчивый рост, несмотря на сохраняющуюся неопределенность, кроме того, обозначено намерение поддерживать достаточный уровень резервов в банковской системе.

Завтра в 15:45 (GMT+2) в фокусе внимания участников торгов окажутся предварительные данные по деловой активности: в производственном секторе показатель, вероятно, скорректируется с 55,1 пункта до 54,6 пункта, а в сфере услуг — с 50,7 пункта до 51,0 пункта.

Уровни поддержки и сопротивления

Инструмент торгуется в рамках долгосрочного восходящего канала: в начале прошлого месяца котировки безуспешно протестировали его нижнюю границу и с тех пор непрерывно повышаются. В настоящее время они тестируют отметку 161.71 (уровень Мюррея [7/8]), закрепление выше которой позволит достигнуть целей 163.28 (уровень Мюррея [+1/8]), 164.06 (уровень Мюррея [+2/8]). Ключевым для «медведей» видится уровень 159.37 (уровень Мюррея [4/8]), под средней линией полос Боллинджера: при его пробое актив сможет покинуть восходящий канал и продолжить движение в район 157.03 (уровень Мюррея [1/8]), 156.25 (уровень Мюррея [0/8]).

Технические индикаторы допускают продолжение текущей тенденции: полосы Боллинджера направлены вверх, гистограмма MACD увеличивается в положительной зоне, а Стохастик горизонтален у зоны перекупленности.

Уровни сопротивления: 161.71, 163.28, 164.06.

Уровни поддержки: 159.37, 157.03, 156.25.

Торговые сценарии и прогноз курса USD/JPY

Длинные позиции стоит открывать выше отметки 161.71 с целями 163.28, 164.06 и стоп-лоссом 160.60. Срок реализации: 5–7 дней.

Короткие позиции стоит открывать ниже отметки 159.37 с целями 157.03, 156.25 и стоп-лоссом 160.70.