Основная часть претензий к правительству Олафа Шольца касается экономики, которая уже второй год подряд может показать отрицательную динамику из-за уменьшения экспорта, роста цен на энергоносители и крупнейшего в истории сокращения инвестиционного капитала. Главным кандидатом на пост нового канцлера является Фридрих Мерц, который обозначил среди своих основных целей снижение корпоративного налога до 25%, что должно способствовать восстановлению инвестиций в национальную экономику, а также снижение миграционных и социальных расходов на 100 миллиардов евро.

Перспективы европейской валюты и действия Европейского центрального банка

Несмотря на все проблемы в ключевых секторах, Европейский центральный банк (ЕЦБ) продолжает корректировать стоимость заимствований. В конце лета процентная ставка составила 4,50%, а сейчас снизилась до 3,15%. Если экономические показатели продолжат ухудшаться, а инфляция ускоряться (рост потребительских цен с 1,7% в сентябре до 2,3% в ноябре), ЕЦБ может вновь повысить стоимость заимствований, что приведет к непредсказуемым последствиям.

Кроме того, в ноябре объём розничных продаж снизился на 0,5% после роста на 0,5% ранее, способствуя коррекции годового индикатора до 1,9% с 3,0%. Это свидетельствует о замедлении экономической активности в Европе.

Текущие котировки и прогнозы по валютной паре EUR/USD

Котировки американской валюты относительно стабильны и уже долгое время удерживаются в диапазоне 105,5–107,0 пункта в UDSX. ФРС США сегодня в 21:00 (GMT+2) озвучит своё решение по процентной ставке. Согласно показаниям инструмента Чикагской товарной биржи (CME) FedWatch Tool, вероятность её снижения на 25 базисных пунктов составляет 95,4%. Причин для сохранения ставки неизменной практически нет, но чиновникам регулятора пока не хватает решимости для её более агрессивного снижения.

Несмотря на восстановление рынка труда по сравнению с показателями полугодовой давности, потребительские цены демонстрируют нисходящую динамику: в ноябре инфляция незначительно увеличилась до 2,7% с 2,6% месяцем ранее, а базовый индекс остался на уровне 3,3%. Таким образом, негативные для европейской валюты факторы создают давление на торговый инструмент EUR/USD.

Технический анализ валютной пары EUR/USD

Помимо основообразующих фундаментальных факторов, продолжение снижения пары EUR/USD подтверждается техническими индикаторами. На недельном графике пара торгуется в рамках нисходящего канала, стартовавшего в 2008 году и имеющего границы 1.1200–0.9000. На недельном графике цена готовится предпринять новую попытку выхода из канала с границами 1.1200–1.0400 и закрепиться ниже линии поддержки на отметке 1.0400, которая совпадает с уровнем промежуточной коррекции 50% по Фибоначчи.

На дневном графике снижение проходит в рамках нисходящего канала с границами 1.0600–1.0400. После отражения от линии поддержки, совпадающей с уровнем промежуточной коррекции 50% по Фибоначчи на отметке 1.0400, цена корректируется вверх. В районе уровня начальной коррекции 23,6% по Фибоначчи на отметке 1.0860 находится зона отмены сигнала на продажу, в случае достижения которой нисходящий сценарий будет либо отменён, либо заметно отложен по времени, и позиции на продажу следует ликвидировать.

У исторического минимума от 25 сентября 2022 года на отметке 0.9530 располагается целевая зона, в случае достижения которой следует фиксировать прибыль по открытым позициям. Уровень входа в сделки на продажу располагается на отметке 1.0400, совпадающей с уровнем промежуточной коррекции 50% по Фибоначчи. В случае закрепления ниже неё коррекция продолжится и позиции на продажу могут быть реализованы.

Учитывая среднедневную волатильность в паре EUR/USD за последний месяц, которая составляет 37,5 пункта, движение цены до целевой зоны 0.9530 может занять примерно 75 торговых сессий, однако при усилении динамики это время сократится до 60 торговых дней.

Ключевые уровни поддержки и сопротивления

Ключевые уровни для рассмотрения на дневном графике включают 1.0400 как уровень поддержки и 1.0860 как зона отмены сигнала на продажу. Эти уровни важны для принятия решений о входе и выходе из позиций. Если цена достигнет 1.0860, трейдерам следует быть готовыми к отмене сигнала на продажу и возможной смене направления тренда.

Исторический минимум 0.9530 также является важным уровнем, на котором трейдерам рекомендуется фиксировать прибыль по открытым позициям, если цена достигнет этой отметки.

Заключение: Анализ и прогноз по EUR/USD

В условиях текущей экономической и политической неопределённости, пара EUR/USD демонстрирует тенденцию к снижению. Фундаментальные факторы, такие как слабые макроэкономические показатели ЕС и действия ЕЦБ, в сочетании с техническими индикаторами, подтверждают возможное дальнейшее снижение курса EUR/USD. Трейдерам и инвесторам рекомендуется внимательно следить за ключевыми уровнями поддержки и сопротивления, а также учитывать среднедневную волатильность при принятии решений о торговле.

Важно также учитывать прогнозы Федеральной резервной системы США и возможные изменения процентных ставок, которые могут значительно повлиять на курс EUR/USD. В условиях высоко волатильного рынка криптовалют и традиционных валютных пар, правильный анализ и своевременные решения играют ключевую роль в успешной торговле и инвестициях.