Форекс динамика: курс доллара США под влиянием риторики ФРС и геополитики

В центре внимания инвесторов остаются последние комментарии главы ФРС США Джерома Пауэлла, который вчера, выступая перед конгрессменами, подтвердил вероятность роста инфляции в летние месяцы, и отметил, что торопиться с корректировкой монетарной политики пока не следует. Тем не менее, если в июне и июле существенного изменения потребительских цен не произойдёт, то ведомство может вернуться к «голубиной» риторике. Кроме того, президент Федерального резервного банка (ФРБ) Канзас-Сити Джефф Шмид отметил, что выжидательная позиция регулятора видится вполне оправданной, позволяя чиновникам изучить влияние повышенных импортных пошлин на цены и экономический рост, а заместитель председателя ФРС США Майкл Барр заявил, что ожидает ускорения инфляции в ближайшее время. Эти высказывания контрастируют с более ранними комментариями заместителя председателя ФРС США по банковскому надзору Мишель Боуман и президента ФРБ Чикаго Остана Гулсби, допускавшими возможность снижения стоимости заимствований в ближайшее время. Стоит отметить, что большинство экспертов ожидают двух изменений показателя, в сентябре и в конце года.

Еврозона

Евро укрепляется по отношению к иене, но слабеет в парах с фунтом и американским долларом.

Движение валюты в целом обусловлены внешними факторами. Стоит лишь отметить комментарии главного экономиста Европейского центрального банка (ЕЦБ) Филипа Лейна, который заявил, что регулятор в значительной степени справился с высокой инфляцией, хотя цены в секторе услуг всё ещё растут достаточно быстро, достигнув 3,2% в мае. Между тем, согласно результатам опроса ведущих экономистов, проведённому агентством Reuters, большинство респондентов рассчитывает на ещё одну корректировку процентной ставки на –25 базисных пунктов в сентябре, а некоторые эксперты допускают двукратное сокращение стоимости заимствований до конца года.

Великобритания

Фунт укрепляется по отношению к евро и иене, но слабеет в паре с американским долларом.

Заместитель управляющего Банка Англии Дэйв Рамсден заявил, что национальный рынок труда демонстрирует признаки охлаждения, а инфляция может замедлиться ниже предварительных оценок, при этом сам Эндрю Бейли считает, что резервы ведомства снизятся до нейтрального уровня в следующем году. Напомним, что в настоящее время осуществляется переход от системы повышенной ликвидности, поддерживаемой в течение многих лет количественным смягчением, к ориентированности на спрос финансовых учреждений, где уровень резервов определяется их потребностями и на данный момент составляет примерно 550,0 млрд фунтов.

Япония

Иена слабеет по отношению к евро, фунту и американскому доллару.

Сегодня были опубликованы майские данные по корпоративной инфляции: индекс уменьшился с 3,4% до 3,3% относительно ожидаемых 3,1%, но по-прежнему фиксируется выше целевого уровня Банка Японии в 2,0%, что усиливает вероятность ужесточения монетарной политики со стороны регулятора. Тем не менее, среди членов совета единое мнение по дальнейшим действиям отсутствует: согласно опубликованному сегодня резюме мнений, некоторые чиновники призывают сохранить процентные ставки на прежнем уровне из-за неопределённости относительно влияния американских пошлин на национальную экономику, а другие указывают, что уже сейчас темпы роста потребительских цен значительно превышают прогнозы, и стоит продолжать «ястребиный» курс.

Австралия

На рынке форекс австралийский доллар укрепляется по отношению к евро, иене и фунту, но имеет смешанную динамику в паре с американской валютой.

Инвесторы оценивают майские инфляционные данные: средневзвешенный индекс потребительских цен уменьшился с 2,40% до 2,10% вместо ожидаемых 2,30%, приближаясь к нижней границе целевого диапазона Резервного банка Австралии (РБА) 2,00–3,00%, а усечённый индикатор — с 2,8% до 2,4%, минимума с 2021 года. Теперь эксперты почти полностью уверены в том, что регулятор снизит процентную ставку на 25 базисных пунктов на ближайшем заседании в июле.

Нефть

Нефтяной рынок торгуется в узких боковых диапазонах под влиянием ряда противоположных факторов.

Давление на цены по-прежнему оказывает заключённое накануне перемирие между Ираном и Израилем, которое резко уменьшило премии за геополитические риски и снизило вероятность перебоев с поставками «чёрного золота» из ближневосточного региона. Тем не менее, более значительной негативной динамике препятствует статистика по топливным резервам: согласно недельному отчёту Американского института нефти (API), показатель сократился на 4,277 млн баррелей. Сегодня в 16:30 (GMT+2) инвесторы ожидают публикации аналогичных данных от Управления по энергетической информации Министерства энергетики США (EIA), прогнозируя снижение на 1,200 млн баррелей, что может выступить драйвером роста котировок «чёрного золота».