Как геополитика и заявления ФРС отражаются на рынке Форекс
Доллар находится под давлением на фоне снижения напряжённости на Ближнем Востоке, а также из-за последних комментариев представителей ФРС США. Напомним, что сегодня президент Дональд Трамп заявил о прекращении огня в зоне ирано-израильского конфликта, что было подтверждено обеими сторонами. Эти новости были позитивно восприняты инвесторами, поскольку теперь блокирование Ормузского пролива, которое привело бы к существенному росту цен на энергоносители, вряд ли состоится. Дополнительное давление на американскую валюту оказывает смена риторики монетарных властей на более «голубиную». Это уже отражается в краткосрочных прогнозах курс Форекс, где доллар демонстрирует ослабление к основным валютам. Так, накануне заместитель председателя регулятора по надзору Мишель Боуман и президент Федерального резервного банка (ФРБ) Чикаго Остан Гулсби допустили возможность снижения стоимости заимствований в ближайшее время, поскольку инфляция продолжает устойчивое замедление, а опасения ослабления национальной экономики, связанные с ростом торговых тарифов, пока не оправдываются. Однако председатель ведомства Джером Пауэлл сохранил осторожную позицию, заявив сегодня Конгрессу, что регулятор должен продолжить сдерживать инфляцию, воздерживаясь от принятия каких-либо мер до тех пор, пока не получит более чёткое представление о влиянии пошлин на потребительские цены. Эти комментарии идут вразрез с мнением администрации Белого дома, которая настаивает на сокращении процентной ставки.
Еврозона
Европейская валюта укрепляется к доллару, но слабеет к фунту и иене.
Сегодня были опубликованы июньские данные по деловому климату в Германии от Института экономических исследований (IFO): показатель вырос с 87,5 пункта до 88,4 пункта при ожиданиях в 88,1 пункта, индекс деловых ожиданий — с 89,0 пункта до 90,7 пункта при прогнозе в 90,0 пункта, а индекс текущих условий бизнеса — с 86,1 пункта до 86,2 пункта, не дотянув до 86,5 пункта, на которые рассчитывали аналитики. Эксперты отмечают, что улучшению инвесторских настроений способствует ожидание роста государственных расходов немецкого правительства и эффекта от смягчения монетарной политики со стороны Европейского центрального банка (ЕЦБ).
Великобритания
Фунт укрепляется к евро и доллару, но слабеет к иене.
Сегодня были опубликованы июньские данные по промышленным заказам от Конфедерации британской промышленности (CBI): индекс снизился с –30,0 пункта до –33,0 пункта вместо ожидаемых –28,0 пункта, что является худшим показателем с января. Эксперты отмечают, что производственный сектор Великобритании находится под значительным давлением, сталкиваясь с высокими затратами на энергоносители и оплату труда работников, а также из-за нехватки квалифицированных кадров и нестабильной глобальной экономической ситуации. Также можно отметить последние комментарии члена правления Банка Англии Меган Грин о том, что недавний рост инфляции в стране может оказаться более устойчивым, чем ожидалось, поэтому регулятору стоит проявить осторожность при дальнейшем снижении стоимости заимствований. Напомним, что в настоящее время большинство экспертов прогнозируют смягчение монетарной политики в августе и ещё одно к концу года.
Япония
Иена укрепляется к основным конкурентам — евро, фунту и доллару.
Поддержку японской валюте оказывает ослабление напряжённости на Ближнем Востоке и уменьшение рисков блокировки Ираном Ормузского пролива, через который проходит большая часть нефти, экспортируемой в Азию. Таким образом, национальная экономика вряд ли окажется под дополнительным давлением, что позволит регулятору сохранить курс на ужесточение монетарной политики в ближайшее время. В среду будет опубликовано резюме мнений чиновников Банка Японии, которое отразит их позицию относительно дальнейших экономических перспектив и, вероятно, будет содержать намёки на сроки нового повышения стоимости заимствований. Напомним, что большинство экспертов ожидают как минимум одного увеличения процентной ставки в текущем году, если инфляция продолжит расти, а американские тарифы не отразятся негативно на промышленном секторе.
Австралия
Австралийская валюта сегодня укрепляется к евро и доллару США и имеет смешанную динамику в парах с иеной и фунтом.
В отсутствие значимых экономических релизов движение котировок инструмента в целом обусловлено внешними факторами. Стоит лишь отметить, что в среду будут представлены майские данные по инфляции: ожидается, что средневзвешенный индекс потребительских цен в годовом исчислении скорректируется с 2,4% до 2,3%. Реализация прогноза повысит вероятность нового снижения процентной ставки со стороны Резервного банка Австралии в ближайшее время.
Нефть
Нефтяные цены сегодня продолжают попытки снижения. Давление на котировки оказывает начавшееся прекращение огня между Ираном и Израилем, которое привело к резкому сокращению премии за геополитические риски и уменьшило вероятность перебоев с поставками «чёрного золота» с Ближнего Востока. Эксперты полагают, что, если перемирие не сорвётся, существенная нисходящая динамика котировок в краткосрочной перспективе продолжится. Сегодня в 22:30 (GMT+2) на рынок поступит отчёт по запасам от Американского института нефти (API): ожидается, что показатель сократится на 0,600 млн баррелей. В случае реализации прогноза котировки «чёрного золота» смогут замедлить снижение.