XAG/USD: инвесторы продолжают фиксировать часть прибыльных позиций, ожидая коррекции цены

В частности, инвесторы остались разочарованы итогами переговоров между представителями США и других стран в Лондоне, призванных выработать механизм урегулирования российско-украинского конфликта, поскольку встреча имела скорее формальный характер из-за резкого снижения её статуса. Тем временем, опубликованная накануне апрельская статистика по деловой активности из США оказалась неоднозначной: индекс в секторе услуг от S&P Global резко снизился с 54,4 пункта до 51,4 пункта при прогнозе в 52,8 пункта, а в производственном секторе — повысился с 50,2 пункта до 50,7 пункта, тогда как аналитики рассчитывали на 49,4 пункта. В свою очередь, составной показатель скорректировался с 53,5 пункта до 51,2 пункта. Некоторую поддержку доллару оказали данные по продажам новых домов, которые в марте уверенно выросли на 7,4% после 3,1% месяцем ранее, а показатель в абсолютном выражении поднялся с 0,674 млн до 0,724 млн, опередив ожидания в 0,680 млн.

Рост активности в производственном секторе США весьма благоприятен для пары XAG/USD, учитывая дефицитный рынок драгоценного металла в последнее время. Вполне вероятно, что по мере улучшения экономических условий в США, Европе и Китае, дефицит серебра будет лишь возрастать, поскольку текущая динамика предложения пока явно не успевает за спросом. Напомним, что по прогнозам Института серебра, глобальный спрос на металл в 2025 году составит около 1,20 млрд унций, в то время как объём мирового предложения может увеличиться лишь до 1,05 млрд унций.

На рынке серебряных контрактов продолжается коррекция. Согласно отчёту Комиссии по торговле товарными фьючерсами США (CFTC), на прошлой неделе количество чистых спекулятивных позиций по серебру сократилось до 43,9 тыс с 46,5 тыс неделей ранее. Инвесторы продолжают фиксировать часть прибыльных позиций, ожидая корректировок цены. Согласно отчёту по позициям, обеспеченным реальными деньгами, баланс «быков» составляет 35,584 тыс против 12,255 тыс у «медведей». На прошлой неделе покупатели увеличили число контрактов на 1,018 тыс, а продавцы — сократили на 0,381 тыс, что свидетельствует о фиксации уровней после глобального закрытия позиций.

Уровни поддержки и сопротивления

Полосы Боллинджера на дневном графике демонстрируют резкий рост: ценовой диапазон расширяется, освобождая «быкам» путь к новым локальным максимумам. MACD растёт, сохраняя прочный сигнал на покупку (гистограмма располагается выше сигнальной линии). Кроме того, индикатор уже закрепился выше нулевой отметки. Стохастик, демонстрировавший снижение в начале текущей недели, вновь развернулся в сторону роста, приблизившись к отметке «80», которая сигнализирует о значительных рисках перекупленности серебра в сверхкраткосрочной перспективе.

Уровни сопротивления: 33.75, 34.26, 34.57, 34.86.

Уровни поддержки: 33.42, 33.11, 32.72, 32.27.

Торговые сценарии

Короткие позиции можно открывать после уверенного пробоя уровня 33.11 вниз с целью 32.27. Стоп-лосс — 33.50. Срок реализации: 2-3 дня.

Возвращение «бычьей» динамики с последующим пробоем отметки 33.75 вверх может стать сигналом к открытию новых длинных позиций с целью 34.57. Стоп-лосс — 33.30.