Утренний форекс обзор рынка 26 июня: прогноз курса EUR/USD, GBP/USD, анализ золота и йены

Инструмент возобновил активный рост после появления сообщений о готовности Израиля и Ирана заключить соглашение о прекращении огня, и теперь инвесторы больше фокусируются на других драйверах движения котировок. В частности, на этой неделе глава ФРС США Джером Пауэлл выступил в американском Конгрессе, где заявил, что считает целесообразным снижение стоимости заимствований «позднее в этом году». Сейчас, как и прежде, наиболее вероятным сценарием остаётся корректировка значения на –25 базисных пунктов в ходе сентябрьского заседания. Всего до конца года рынки предполагают, что американский регулятор может снизить процентную ставку на 50 базисных пунктов, тогда как от европейского ведомства, например, ожидают лишь одно сокращение на 25 базисных пунктов. Впрочем, ставки ЕЦБ и так близки к целевым 2,00%, а инфляция в регионе не демонстрирует признаков заметного роста. Более того, макроэкономические данные из еврозоны демонстрируют рост деловых настроений. Так, опубликованная во вторник статистика от Института экономических исследований (IFO) из Германии отразила повышение индекса делового климата в июне с 87,5 пункта до 88,4 пункта при прогнозе в 88,3 пункта, индекса экономических ожиданий — с 88,9 пункта до 90,7 пункта при предварительных оценках в 90,0 пункта, а индикатора оценки текущей ситуации — с 86,1 пункта до 86,2 пункта, в то время как аналитики прогнозировали 86,5 пункта.

GBP/USD: укрепление фунта на форекс-рынке и ожидания по ВВП Великобритании

Фунт прибавляет в стоимости в паре GBP/USD в ходе утренней сессии, тестируя отметку 1.3700 и обновляя январские максимумы 2022 года: инструмент возобновил активный рост с начала текущей недели, когда стало понятно, что конфликт между Израилем и Ираном близок к завершению после того, как в прошлые выходные американские воздушные силы нанесли массированный удар по иранским ядерным объектам, а официальный Тегеран ответил атакой на военные базы в Катаре и Ираке, однако заметного ущерба нанесено не было. Теперь президент США Дональд Трамп, судя по всему, намерен переключиться на урегулирование конфликта между Россией и Украиной. Кроме того, близится окончание действия моратория в отношении повышенных импортных пошлин Белого дома: уже 9 июля многие страны могут столкнуться с высокими тарифами на свой импорт, если не заключат сделку с официальным Вашингтоном. Так, Великобритания обязалась закупить американские самолёты Boeing в рамках подписанного ранее соглашения. Между тем, поддержку фунту по-прежнему оказывают макроэкономические данные по деловой активности, представленные в начале недели: индекс в производственном секторе от S&P Global в июне поднялся с 46,4 пункта до 47,7 пункта при ожиданиях в 46,6 пункта, в сфере услуг — с 50,9 пункта до 51,3 пункта, а составной показатель — с 50,3 пункта до 50,7 пункта, тогда как аналитики рассчитывали на 50,5 пункта. В пятницу в 08:00 (GMT+2) в Великобритании будут обнародованы уточнённые сведения по валовому внутреннему продукту (ВВП) за первый квартал: прогнозы не предполагают изменения прежней оценки на уровне в 0,7% в квартальном выражении и 1,3% — в годовом. В США в 14:30 (GMT+2) на рынок поступит ключевая статистика по инфляции — данные по ценовым индексам расходов на личное потребление: эксперты ожидают, что базовый индекс в годовом выражении скорректируется с 2,5% до 2,6%, а более широкий показатель — с 2,1% до 2,3%, тогда как в месячном выражении оба значения могут повыситься на 0,1%.

AUD/USD

Австралийский доллар прибавляет в стоимости в паре AUD/USD, развивая сильный «бычий» импульс, сформированный в начале недели, когда она торговалась вблизи локальных минимумов от 13 мая: инструмент тестирует отметку 0.6520 на пробой вверх, в то время как участники торгов ожидают появления новых драйверов движения котировок. Накануне они обратили внимание на майские данные по инфляции от Австралийского бюро статистики (ABS): индекс потребительских цен в годовом выражении замедлился с 2,4% до 2,1% при прогнозе в 2,3%. Это, вероятно, отразится на будущей риторике Резервного банка Австралии (РБА), который в настоящий момент сохраняет выжидательную позицию. Более того, чиновники практически никогда не исключали возможности возвращения к ужесточению монетарной политики в случае резкого усиления инфляционного давления. Теперь же, вероятно, тон регулятора смягчится тем более, что «голубиный» сценарий вновь становится приоритетным и для ФРС США. Так, выступая перед американским Конгрессом, глава американского регулятора Джером Пауэлл подтвердил вероятность роста инфляции в летние месяцы, однако отметил, что торопиться с корректировкой монетарной политики пока не следует. Тем не менее, если в июне и июле существенного изменения потребительских цен не произойдёт, ведомство может вернуться к «голубиной» риторике. Сегодня в 14:30 (GMT+2) в центре внимания рынка окажутся уточнённые данные по валовому внутреннему продукту (ВВП) США за первый квартал: ожидается замедление национальной экономики ещё на 0,2%. Также будет опубликована майская статистика по динамике заказов на товары длительного пользования: прогнозы предполагают коррекцию показателя на 8,5% после –6,3% в предыдущем месяце, а объёмы заказов без учёта транспорта могут зафиксировать нулевую динамику после увеличения на 0,2% в апреле. Наконец, инвесторы будут оценивать сведения по числу заявок на пособия по безработице: количество первичных обращений граждан за неделю на 20 июня может зафиксироваться на уровне 245,0 тыс, а повторных — незначительно повыситься с 1,945 млн до 1,950 млн.

USD/JPY

Доллар США теряет в стоимости в паре USD/JPY, развивая «медвежий» импульс, сформированный в начале недели, когда инструмент отступил от локальных максимумов от 13 мая: котировки тестируют отметку 144.60 на пробой вниз, в то время как инвесторы из США готовятся к публикации макроэкономической статистики. Так, сегодня в 14:30 (GMT+2) в центре внимания рынка окажутся уточнённые данные по валовому внутреннему продукту (ВВП) США за первый квартал: ожидается замедление национальной экономики ещё на 0,2%. Также будет опубликована майская статистика по динамике заказов на товары длительного пользования: прогнозы предполагают коррекцию показателя на 8,5% после –6,3% в предыдущем месяце, а объёмы заказов без учёта транспорта могут зафиксировать нулевую динамику после увеличения на 0,2% в апреле. Наконец, инвесторы будут оценивать сведения по числу заявок на пособия по безработице: количество первичных обращений граждан за неделю на 20 июня может зафиксироваться на уровне 245,0 тыс, а повторных — незначительно повыситься с 1,945 млн до 1,950 млн. В пятницу в 01:30 (GMT+2) в Японии будет обнародована июньская статистика по инфляции, а также сведения об уровне безработицы и объёмах розничных продаж. В настоящий момент аналитики ожидают, что индекс потребительских цен в регионе Токио без учёта цен на свежие продукты питания в июне замедлится с 3,6% до 3,3%, что может негативно отразиться на перспективах дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики со стороны Банка Японии. Напомним, что рынки не исключают возможного повышения процентной ставки на 25 базисных пунктов уже в июле. Уровень безработицы, согласно прогнозам, зафиксируется на отметке 2,5%, а объёмы розничных продаж скорректируются с 3,3% до 2,7%, что ещё раз отразит слабость внутреннего спроса, который напрямую влияет на динамику инфляционных рисков в стране.

XAU/USD

Пара XAU/USD консолидируется возле отметки 3330.00 в ходе утренней сессии, незначительно отступив от локальных минимумов от 9 июня, обновлённых ранее на неделе: золото восстанавливает позиции по мере ослабления американской валюты на фоне урегулирования конфликта между Израилем и Ираном. Теперь в фокусе внимания рынка вновь оказалась монетарная политика. Сейчас инвесторы рассчитывают на корректировку значения на –25 базисных пунктов со стороны ФРС США по итогам сентябрьского заседания, а до конца года показатель может измениться на –50 базисных пунктов.