XAU/USD: Золото сохраняет лидерство — спрос на активы-убежища растет на фоне новых торговых тарифов

Санкции составят от 25,0% до 40,0%: в частности, для Японии и Южной Кореи они достигнут 25,0%, а для ЕС и Мексики — 30,0%. В свою очередь, официальный Брюссель намерен ответить «зеркальными» налогами на американский экспорт. Заградительные барьеры препятствуют устойчивому развитию мировой экономики, и трейдеры могут решить сократить вложения в рисковые активы и переключиться на покупку традиционных активов-убежищ, таких как золото. В случае активных покупок драгоценный металл может обновить рекорд 3500.00 в долгосрочной перспективе.

Дополнительными факторами, стимулирующими спрос, являются предположения о возможной отставке главы ФРС США Джерома Пауэлла в этом году, а также новые законодательные инициативы штатов Миссури и Техаса, призванные облегчить использование золота в качестве законного платёжного средства в США, что повышает привлекательность владения им.

Тем временем, на рынке наблюдается коррекция, и, согласно последнему отчёту Комиссии по торговле товарными фьючерсами США (CFTC), на прошлой неделе количество чистых спекулятивных позиций по золоту составило 213,1 тыс по сравнению с 203,0 тыс неделей ранее. Если обратить внимание на баланс, «быки» удерживают лидирующие позиции во всех категориях контрактов. Так, их баланс в позициях, обеспеченных реальными деньгами, составляет 178,263 тыс против 34,607 тыс у «медведей». На прошлой неделе покупатели открыли 8,443 тыс сделок, в то время как продавцы сократили их на 0,372 тыс.

В долгосрочной перспективе инструмент направляется к уровню сопротивления 3432.00, после преодоления которого ожидается повышение к отметке 3500.00 и обновление исторического максимума 3600.00, однако удержание области сопротивления 3432.00–3500.00 позволит крупным трейдерам зафиксировать покупки и протестировать цель 3263.00, а затем — 3177.00–3121.00. Котировки находятся выше EMA 21 и EMA 190, а индикатор RSI (14) — в нейтральной зоне, позволяя рассматривать как покупки, так и продажи.

Среднесрочный тренд также восходящий: в конце июня цена скорректировалась в район ключевой поддержки тренда 3301.00–3286.00, откуда цена достигла уровня 3368.00 и направилась к июньскому максимуму 3451.00, после закрепления выше которого ожидается достижение зоны 3 (3585.00–3570.00). В случае преодоления отметки 3286.00 тенденция сменится на нисходящую с целью в зоне 2 (3151.00–3136.00).

Уровни поддержки и сопротивления

Уровни сопротивления: 3432.00, 3500.00, 3600.00.

Уровни поддержки: 3263.00, 3177.00, 3121.00.

Торговые сценарии

Длинные позиции можно открывать от уровня 3263.00 с целью 3432.00 и стоп-лоссом 3178.00. Срок реализации: 9–12 дней.

Короткие позиции можно открывать ниже уровня 3177.00 с целью 2971.00 и стоп-лоссом 3263.00.