Прогноз курса EUR/USD: предварительные данные по инфляции в еврозоне зафиксировали ускорение её темпов по итогам февраля

К тому же, в 12:00 (GMT+2) на рынок поступит статистика по индексу цен производителей — ключевому индикатору инфляции, определяющему изменение цен на товары и сырьё, который, как ожидается, в месячном исчислении вырастет с –0,3% до 0,2%, а в годовом — наоборот, замедлится с –2,1% до –2,7%, впрочем, это вряд ли повлияет на прогнозы относительно дальнейшей денежно-кредитной политики. Напомним, в этом году Европейский центральный банк (ЕЦБ) не планирует снижать стоимость заимствований, поскольку рассчитывает, что индекс потребительских цен будет оставаться в границах целевого диапазона 2,0–3,0%.

Ключевым событием вторника стала публикация предварительной данных по инфляции за февраль: показатель ускорился с –0,6% до 0,7% в месячном исчислении и с 1,7% до 1,9% — в годовом, а базовое значение — с –1,1% до 0,8% и с 2,2% до 2,4%, соответственно, однако общая тенденция несколько настораживает экспертов, поскольку может получить существенное развитие из-за роста стоимости нефти на фоне военного противостояния Ирана и США. Ответные шаги официального Тегерана на удары по инфраструктуре страны, в том числе повлекшие гибель аятоллы Али Хаменеи и более сорока высокопоставленных военных, привели не только к ракетным пускам по израильской территории и по военно-стратегическим объектам в регионе, включая базы США в Бахрейне, Катаре, Кувейте и Объединённых Арабских Эмиратах, а также по базе Великобритании Акротири на юге Кипра, но и стали причиной блокировки Ормузского пролива, через который проходит около 20,0% мировых поставок энергоносителей. Эскалация спровоцировала резкий рост котировок нефти марки Brent Crude Oil более чем на 8,0% за два дня, тогда как цены на газ в ЕС прибавили сразу 50,0%. Это, в свою очередь, может стать причиной «значительного ускорения» инфляции, заявил главный экономист ЕЦБ Филип Лейн. По его оценке, изменение стоимости формирует выраженное повышательное давление на инфляцию, прежде всего в краткосрочной перспективе, одновременно ухудшая перспективы экономического роста. Масштаб макроэкономического шока будет определяться продолжительностью и глубиной дестабилизации поставок, тогда как переоценка рисков способна усилить негативный эффект через ужесточение финансовых условий, расширение кредитных спредов и премии за риск в активах еврозоны. Регулятор, по словам Лейна, намерен «пристально отслеживать» развитие ситуации, опираясь, в том числе, на стресс-сценарий, представленный в аналитическом отчёте ЕЦБ в декабре 2023 года, где предполагалось прекращение примерно одной трети поставок «чёрного золота» и газа через Ормузский пролив. При его реализации цены повышаются с 80,0 доллара за баррель до 130,0 доллара за баррель. Для еврозоны это означало бы замедление экономического роста в последующем году на 0,6 процентных пункта и ускорение инфляции более чем на 0,8 процентных пункта, что усиливает риск стагфляции, ограничивая пространство для смягчения процентной политики.

Американские инвесторы и форекс трейдеры в 15:15 (GMT+2) ожидают публикации данных по числу занятых в несельскохозяйственном секторе от компании Automatic Data Processing (ADP), основанных на опросе порядка 400,0 тыс бизнес-источников: прогноз предполагает рост на 50,0 тыс, что более чем в два раза может превысить январскую статистику. В 21:00 (GMT+2) ФРС США представит экономический отчёт «Бежевая книга», который детализирует рост деловой активности в стране по регионам и содержит информацию обо всех видах промышленности, сельского хозяйства, корпоративных и потребительских расходах, рынке недвижимости и других показателях на текущий момент.

Уровни поддержки и сопротивления

На дневном графике полосы Боллинджера демонстрируют уверенное снижение: ценовой диапазон расширяется, однако за недавним всплеском «медвежьих» настроений пока не успевает. MACD сохраняет прочный сигнал на продажу, располагаясь ниже сигнальной линии. Стохастик демонстрирует похожую динамику, с той лишь разницей, что линия индикатора приближается к минимальным отметкам, указывая на риски перепроданности единой валюты в сверхкраткосрочной перспективе.

Уровни сопротивления: 1.1621, 1.1655, 1.1681, 1.1700.

Уровни поддержки: 1.1600, 1.1577, 1.1529, 1.1500.

Торговые сценарии и прогноз курса EUR/USD

Короткие позиции стоит открывать после уверенного пробоя уровня 1.1577 с целью 1.1500. Стоп-лосс — 1.1610. Срок реализации: 2–3 дня.

Возвращение «бычьей» динамики с последующим пробоем отметки 1.1621 вверх может стать сигналом к открытию длинных позиций с целью 1.1700. Стоп-лосс — 1.1577.